O Mito dos Rácios de Lucros Ao negociar o mercado cambial ou outros mercados, muitas vezes somos informados de uma estratégia comum de gerenciamento de dinheiro que exige que o lucro médio seja superior à perda média por comércio. É fácil assumir que esse conselho comum deve ser verdade. No entanto, se analisarmos mais profundamente a relação entre lucro e perda, é claro que as idéias antigas, comumente realizadas, talvez precisem ser ajustadas. Tutorial: o guia final para Forex ProfitLoss Ratio Uma relação de lucro refere-se ao tamanho do lucro médio em relação ao tamanho da perda média por comércio. Por exemplo, se o seu lucro esperado for 900 e sua perda esperada é de 300 para um comércio específico, sua relação de lucro é de 3: 1 - o que é 900 dividido por 300. Muitos livros de comércio e gurus defendem uma relação de lucro de pelo menos 2: 1 Ou 3: 1, o que significa que, para cada 200 ou 300, você faz por troca, sua perda potencial deve ser limitada a 100. (Para leitura relacionada, veja Limitação de Perdas). À primeira vista, a maioria das pessoas concordaria com essa recomendação. Afinal, nenhuma perda potencial deve ser mantida tão pequena quanto possível e qualquer lucro potencial seja o maior possível. A resposta é, nem sempre. Na verdade, este conselho comum pode ser enganador e pode causar danos à sua conta de negociação. O conselho geral de ter um índice de lucro de pelo menos 2: 1 ou 3: 1 por comércio é simplista, porque não leva em conta as realidades práticas do mercado cambial (ou de outros mercados), o estilo de negociação individual e A rentabilidade média dos indivíduos por fator de comércio (APPT), que também é conhecida como expectativa estatística. A importância da rentabilidade média por comércio A rentabilidade média por comércio (APPT) refere-se basicamente ao valor médio que você pode esperar para ganhar ou perder por comércio. A maioria das pessoas está tão focada em equilibrar seus índices de lucro ou na precisão de sua abordagem comercial que eles não sabem que existe uma imagem maior: Seu desempenho comercial depende em grande parte do seu APPT. Esta é a fórmula para a rentabilidade média por comércio: Rentabilidade média por comércio (Probabilidade de ganhar x Vitória média) - (Probabilidade de perda x Perda média) Permite explorar o APPT dos seguintes cenários hipotéticos: Cenário A: Digamos isso fora de 10 Negocia seu lugar, você ganha em três deles e você percebe uma perda em sete. Sua probabilidade de uma vitória é por isso 30, ou 0,3, enquanto sua probabilidade de perda é de 70 ou 0,7. Seu comércio médio vencedor faz 600 e sua perda média é de 300. Nesse cenário, o APPT é: como você pode ver, o APPT é um número negativo, o que significa que, para cada troca que você coloca, é provável que você perca 30. Isso é Uma proposta perdedora Mesmo que o índice de lucro seja 2: 1, essa abordagem comercial produz negócios vencedores apenas 30 do tempo, o que anula o suposto benefício de ter um índice de lucro de 2: 1. (Para leitura relacionada, veja A Importância de um Plano ProfitLoss). Cenário B: Agora, vamos explorar o APPT de uma abordagem comercial com uma relação lucratividade de 1: 3, mas tem mais negócios vencedores do que perder. Digamos dos 10 negócios que você coloca, você ganha lucro em oito deles, e você percebe uma perda em duas negociações. Aqui está o APPT: neste caso, mesmo que essa abordagem comercial tenha um índice de lucro de 1: 3, o APPT é positivo, o que significa que você pode ser lucrativo ao longo do tempo. Muitas maneiras de tornar-se rentável Ao negociar o mercado cambial, não há uma abordagem de gerenciamento ou negociação de dinheiro de tamanho único. O conselho tradicional, como garantir que o seu lucro seja superior à sua perda por comércio absoluto, não tem muito valor substancial no mundo comercial real, a menos que você tenha uma alta probabilidade de realizar um comércio vencedor. O que importa é que seu APPT seja positivo e que seus lucros globais sejam mais do que suas perdas globais. Para obter mais dicas de gerenciamento de dinheiro da forex, veja Assuntos de Gerenciamento de Dinheiro. Probabilidade no forex um sinal de 100 pontes Junte-se a agosto de 2012 Status: Membro 18 Posts Probabilidade no forex Oi, o que você acha disso: fui testado em corretor em EURUSD com spread 1pip Como 1.5000 15001 Regra: abrimos uma posição longa 1 lote ou pode ser qualquer outra como (0.01) e quando o preço se move abaixo de 1 pips, abrimos outra posição 1 lote, e quando o preço se move outra vez 1 pip para baixo, abrimos outro 1lot longo E abrimos e abrimos e repetimos até que o preço se mova 1 pips em mais, fechamos todas as posições. Agora nós contamos todas as posições LONGAS abertas, então podemos ter a soma de it mayby 23 em uma linha. Na segunda conta demo abrimos um lote curto 1 e semelhante que quando o preço move agains nós compramos posições próximas SHORT e parar quando o preço mover 1 pips carrapato em nossa tendência (para baixo). Até agora tenho uma estatística como esta, a sua para um 2pips sobre o mais, a partir de 2 semanas de teste para LONG: 0,01 2946 0,02 2254 0,03 1629 0,04 1152 0,05 838 0,06 599 0,07 438 0,08 302 0,09 216 0,10 151 0,11 105 0,12 74 0,13 44 0,14 30 0,15 23 0,16 18 0,17 14 0,18 6 0,19 5 0,20 0,21 2 0,22 1 0,23 1 0,24 0 para CURTO: 0,01 3038 0,02 2289 0,03 1650 0,04 1194 0,05 843 0,06 622 0,07 412 0,08 274 0,09 186 0,10 134 0,11 82 0,12 60 0,13 41 0,14 27 0,15 16 0,16 11 0,17 6 0,18 5 0,19 4 0,20 0 0,21 0 0,22 0 0,23 0 0,24 0 Assim, para Long foi uma série 1 de 23 abertas numa fileira, e uma linha curta curta foi 20 repetição 1, para a linha 19 Foi repetir 4 vezes. Então 100 sinais perfeitos para comprar Long foi 1 na linha 23 e, em seguida, o preço se move em nossa direção para o lucro de 2 pips. No futuro, essas estatísticas talvez mudem, o que é importante para colectar dados. Podemos alterar os parâmetros como abrir a cada LONGA quando o preço se move em direção ruim em 1 pips e fechar tudo quando o movimento de preço em nossa direção favorita em 1 pips, 2, 3, 4, 5. 1000pips Assim, temos uma boa estatística com quase 100 Probabilidade de entrar em boa posição e obter lucro como 1 ou 2, ou 10 pips. Para um lucro de 1 ou 2 pips, devemos usar uma estratégia de martingale, mas 10 ou 30 só podemos comprar com um bom sinal. Teremos um sinal muito mais para comprar a posição LONG SHORT quando jogarmos no lucro 1,2, em seguida, 10 ou 20 pips. Em 1, 2 pips lucro teremos um requote e slipage, não é um problema com um 10 ou 20 ou 50 pips lucro. Os dados do histórico não são semelhantes ao preço em tempo real, slots, requote. Então o que precisamos Só contamos posições abertas. Precisamos de uma estatística de cada par de moeda, estoque, índice, opção, etc em cada dados de carrapato em tempo real, como fechar em 1, 2, 3, 4. 150pips para figurar para fora quando é um grande sinal para tomar posição. Precisamos de obter o máximo de dados e enviá-lo para um servidor, para que cada um pode ver o quanto o preço subir, ou para baixo a longo e vender sinais. Será bom quando alguém desenvolva isso - sory, eu não sei como. Por que os dados de meany useres - para obter uma estatística completa e knowlege como ele funciona exatamente em cada close 1, 2, 3. cada corretor, cada par de moeda, estoque, cada spread, todos os usuários, cada plataforma de negociação que pode programete como mt4 , Oanda etc No futuro, vamos ver o que as estatísticas está dizendo para nós, quando comprar e quando fechar Em mt5 o preço é mais rápido, em seguida, MT4, verifique-o yoursel. EA para mostrar o que eu tenho na mente: MT4MT5 - plataforma D - demo para estatísticas LS - Longo curto Lconst L1 - lot constans ou increse 1 então 2 então 3 4 5. Eu estava testá-lo para um corretor almirante mercados mt4mt5 External link Www wrzuc. toOAZ4CXTd. wt Então o que você pensa sobre isso, e sim eu sei o meu hehe inglês Dam, im não um novato, não sei por que o moderador mover este segmento aqui. Eu tenho 4 anos experiens sobre o comércio futuro, ações, títulos, opções e índice, eu estava testando a estratégia meny e indicadores, sim, eu sei assim o que Então, quando ainda temos uma boa apresentação para um preço descer e temos uma posição curta Aberto, o preço no carrapato está se movendo em algum momento -5, -10 pips e, em seguida, em nossa direção. Então, quando cair até 60 pips no gráfico h1, no preço de dados de carrapato movê-lo como max 23 em uma linha (não tickpips, mas a posição aberta LONG) e, em seguida, subir para min 2pip. E então ainda faltam por um período de 13 em uma linha e escalam por 2 pips. Quando eu começar a contar thos repetir, foi andando se todos temos as mesmas estatísticas. Sim, eu estava testando isso em uma conta real e ganhar algum dinheiro com 2pips fechar. Oi, o que você acha sobre isso. Até agora eu tenho uma estatística como esta. Então 100 sinais perfeitos para comprar Long foi 1 na linha 23 e, em seguida, o preço se move em nossa direção para o lucro de 2 pips. Para um lucro de 1 ou 2 pips, devemos usar uma estratégia de martingala. Dam, eu não sou novato, não sei por que o moderador move esse tópico aqui. Tanto quanto eu sei, qualquer tópico com palavras como quot100quot, quotholy grailquot, quotguaranteedquot etc no título é movido para a seção Rookie. A perfeição não é possível, porque o mercado é uma mistura de participantes anônimos com agendas desconhecidas, em qualquer momento. Forex Factory não quer parecer tolo, daí qualquer thread que parece fazer alegações irreais é imediatamente rebaixado, ou mesmo binned. Não acredito que você possa usar estatísticas da maneira que você propõe prever o futuro. Os mercados de divisas também são impulsionados por notícias, macroeconomia, sentimento, equilíbrio triangular e muitos outros fatores, dos quais seu sistema não conhece. Vejo que você menciona Martingale. Os sistemas que não têm uma vantagem real tendem a procurar técnicas de Dodgy MM para dar-lhes uma chance de sobrevivência a curto prazo. No entanto, a martingala aumenta o risco de arruinar sem aumentar a expectativa. Probabilidade em forex Oi, o que você acha sobre isso: Eu fui testado em corretor em EURUSD com spread 1pip como 1.5000 15001 Regra: Eu abro uma posição Longo 1 lote ou pode ser qualquer outro como (0,01) e quando o preço se move abaixo de 1 Pips nós abrimos outro lote de posição 1, e quando o preço mover outro tempo 1 pip para baixo, abrimos outro 1lot longo e abrimos e aberto e repeti-lo até que o movimento de preço 1pips em mais fechamos todos posiotions. Agora nós contamos todas as posições LONGAS abertas, então podemos ter a soma de it mayby 23 em uma linha. Na segunda conta de demonstração, abrimos um breve. DEVO dizer estou um pouco chocado que alguém com 4 anos experiência publicações sobre esse sistema. Primeiro, você nem sempre tem liquidez, então é um problema. Em segundo lugar, quando eu abrir um lote de dizer 1.5000 e o preço desce para 1.4950, então eu tenho 50 lotes abertos. Mas agora não leva apenas 2 pips para se tornar rentável, o preço médio de entrada seria 1.4975. Agora você precisa de 25 pips apenas para breakeven. Ou você pode dobrar, como em um sistema de martingale, mas os sistemas de martingale são de qualquer maneira os piores sistemas de mm que eu vi e explodirão sua conta. Summa sumum: seu sistema não tem uma vantagem e fico surpreso por ter 4 anos de experiência. Em segundo lugar, quando eu abrir um lote de dizer 1.5000 e o preço desce para 1.4950, então eu tenho 50 lotes abertos. Mas agora não leva apenas 2 pips para se tornar rentável, o preço médio de entrada seria 1.4975. Agora você precisa de 25 pips apenas para breakeven. Ou você pode dobrar, como em um sistema de martingale, mas os sistemas de martingale são de qualquer maneira os piores sistemas de mm que eu vi e explodirão sua conta. Quando isso acontecer, o preço se moverá por exemplo como: LONG 12in row 2pips, quando tivermos um 0 (zero longo) EA começar a comprar outro, 15 próximos em uma linha com gap ou talvez 3 pips e 2pips, e alguns como 20 Em uma fileira com alguma lacuna, mas a nova ptrice move 50 pips sem movimento reverso mais como 23, até agora, mesmo em nevs ou grandes movimentos. Nós abrimos esse lote em DEMO para contar o quanto foi aberto a posição LONGE para obter um lucro de 2 pips. Este 2pips é um exemplo único que podemos contar para um lucro de 5 pips ou 50pips lucro. 100 99 O que isso importa Talvez o maior determinante de uma taxa de ganhador de comerciantes seja stoplosses (ou saídas de perda). Se você não usar um stoploss, você alcançará sua taxa de ganhos desejada de 100, porque nenhum comércio será fechado em uma perda. Mas você deixa-se aberto ao wipeout da conta, se o preço se mover contra você o suficiente. Por outro lado, quanto mais forte o seu stoploss, mais freqüentemente youll obter parado, mas as perdas serão menores, permitindo que a sua conta para sobreviver a um maior número de comércios. O desempenho da negociação é sempre um compromisso entre esses dois fatores: a taxa de vitórias (que é o que você está falando) e o tamanho médio da vitória líquida para o tamanho da perda (também conhecido como RR, R-value ou payoff ratio). Em geral, você só pode aumentar uma à custa do outro. O produto destes é fator de lucro, ou retorno ajustado ao risco, e determina a expectativa de seu método. Os comerciantes profissionais não se concentram na taxa de ganhos, nem no retorno geral, mas na gestão de riscos e na execução impecável. A base do comércio profissional é um modelo de risco, conforme explicado neste vídeo. As pessoas vêm a este fórum com idéias não convencionais que acreditam (ou pelo menos, espero) funcionarão de forma rentável. Saúdo sua ingenuidade e entusiasmo. Mas não ocorreu a eles, que em um mundo onde milhões de pessoas incluíam comerciantes veteranos, analistas especialistas, economistas, econofísicos e professores de matemática, em outras palavras, as mentes mais inteligentes do planeta 8212 tinkered Com todos os tipos de negociação abordagens, mas ninguém nunca descobriu um Santo Graal. A natureza dos mercados e a movimentação dos preços, obviamente, explica por que. Se houver algum método ou gimmick baseado em MM thats um atalho para riquezas forex, e é acessível para o comerciante varejo, que teria sido descoberto muito antes de agora, e todo mundo iria usá-lo. No entanto, de alguma forma, as pessoas não parecem entender isso. Eles acreditam (ou esperam) que eles são mais inteligentes do que todos que já andou pela mesma estrada. Inscrito em Ago 2012 Status: Membro 18 Posts Sim, sei que não consigo reinventar a roda. Eu estava tentando encontrar um tópico semelhante, não o encontrei, então é isso. Agora estou à procura de um 10 pips declarações, por isso RR será como um 1: 3, para mim parece ser bom, geralmente estou tentando jogar em um viem longo prazo no mercado - o meu melhor é a UE. Agora estou verificando este sistema próxima vez será outro, mas vou tentar figurar colocar onde é a melhor entrada para obter apenas 10 pips - se eu tiver boas estatísticas para ele, vou experimentá-lo em real acoount mesmo como em 2pips. Inscrito em Ago 2012 Status: Membro 150 Posts Um bom comerciante pode atingir uma taxa de 98 vitórias através de cinquenta negociações com igual proporção de alvo. Eu fiz isso e muitas pessoas aqui provavelmente têm suas grandes marcas. Um sistema com este tipo de taxa de vitórias Não vai acontecer. A taxa de vitória não é importante de qualquer maneira. Você pode realmente ganhar mais dinheiro com uma estratégia de baixa taxa de ganhos que supera seus ganhos ao capturar porções sólidas de tendências. Algumas estratégias de captura de tendências muito sólidas têm uma taxa de ganhos de cerca de 40-45. O engraçado do mercado é. O que o sistema de parafusos é esse. Metade do tempo o mercado está fazendo o que é suposto estar fazendo, a outra metade do tempo quando não se comportar da maneira que deveria você tem que trocar o oposto do que tudo diz ou ficar fora do movimento. Leia o livro quotPit Bullquot de Martin Schwartz. Ele fala sobre como ele tinha seus índices calculados fora do MACD, movendo a média de locais vs preço e tudo. Mas o estoque não estava se comportando da maneira que deveria, então ele inverteu e pregou o comércio Você tem que entender quando o mercado está fazendo o que os números dizem que deveria estar fazendo, e sei como ajustar quando o mercado não está fazendo o que os números dizem Deveria estar fazendo. Cadastrado Out 2009 Status: Suprimido 1.433 Posts 100 edge signal. Para mim, isso é um pouco baixo demais, eu gosto de apontar um pouco mais alto. Junte-se a novembro de 2011 Status: Membro 1,160 Mensagens Agora estou procurando algo com 99 estrelas vencedoras, talvez seja isso, eu vou verificar. Então, o próximo objetivo é 99 Agora eu já ouvi tudo ... mas deixe-nos saber se a sua estratégia funciona Out..99 - smhOANDA usa cookies para tornar nossos sites fáceis de usar e personalizados para nossos visitantes. Os cookies não podem ser usados para identificá-lo pessoalmente. Ao visitar o nosso site você concorda com OANDA8217s uso de cookies, de acordo com nossa Política de Privacidade. Para bloquear, excluir ou gerenciar cookies, visite o site aboutcookies. org. Restringir cookies impedirá que você se beneficie de algumas das funcionalidades do nosso site. As estatísticas a seguir são calculadas a partir das atividades de negociação forex nas últimas 24 horas de dois grupos de comerciantes OANDA: o top 100 mais rentável e ( Opcionalmente) os 100 comerciantes menos rentáveis. Como esses comerciantes de forex são selecionados. Esses comerciantes de forex não são selecionados exclusivamente em seu valor total de lucros e ganhos realizados, pois isso desviaria os resultados em hedge funds e grandes contas institucionais. Em vez disso, os comerciantes de moeda são amostrados a partir de uma ampla gama de saldos de conta, do micro, ao institucional. What8217s mostrado nestes gráficos Por padrão, as estatísticas são mostradas apenas para os 100 comerciantes de Forex mais lucrativos. Verifique Mostrar comerciantes menos rentáveis para mostrar estatísticas para os comerciantes não lucrativos, que são mostrados em uma cor mais clara. As estatísticas a seguir são mostradas para cada um dos nossos pares de moedas mais negociados nas últimas 24 horas. Eles são calculados a partir do número total de negócios colocados por cada grupo de comerciantes. A direção (porcentagem de trades longo vs. curto) A lucratividade (porcentagem de negócios lucrativos versus não lucrativos) Duração média para todos os negócios lucrativos e não lucrativos colocados por cada grupo. Average ProfitLoss por unidade em pips. O que posso descobrir a partir dessas tabelas Embora este gráfico não possa prever tendências futuras, it8217s é um instantâneo interessante nas últimas 24 horas. Quando você compara os dois tipos de forex comerciantes, procure tendências. Qual grupo está mantendo seus negócios mais longos Eles estão tomando uma direção particular Os comerciantes aproveitam mais de alguns pares As seguintes ferramentas fornecem mais informações sobre as atividades do dia-a-dia dos comerciantes da OANDA8217: OANDA Forex Order Book S como comerciantes menos rentáveis 169 1996 - 2017 OANDA Corporation. Todos os direitos reservados. OANDA, fxTrade e OANDAs fx família de marcas são de propriedade da OANDA Corporation. Todas as outras marcas registradas que aparecem neste site são de propriedade de seus respectivos proprietários. Negociação com alavancagem em contratos de moeda estrangeira ou outros produtos fora de bolsa na margem carrega um alto nível de risco e pode não ser adequado para todos. Recomendamos que você considere cuidadosamente se a negociação é apropriada para você em função de suas circunstâncias pessoais. Você pode perder mais do que você investe. As informações neste site são de natureza geral. Recomendamos que você procure aconselhamento financeiro independente e garantir que você compreenda completamente os riscos envolvidos antes da negociação. A negociação através de uma plataforma on-line traz riscos adicionais. Consulte nossa seção jurídica aqui. As apostas de spread financeiro só estão disponíveis para os clientes da OANDA Europe Ltd que residam no Reino Unido ou na República da Irlanda. CFDs, capacidades de cobertura de MT4 e taxas de alavancagem superiores a 50: 1 não estão disponíveis para residentes nos EUA. As informações contidas neste site não são direcionadas a residentes de países onde sua distribuição ou uso por qualquer pessoa seja contrária à lei ou regulamento local. A OANDA Corporation é uma Comerciante de Mercadorias Futures e Comerciante de Divisas de Varejo com a Commodity Futures Trading Commission e é membro da National Futures Association. No: 0325821. Consulte o Alerta de INVESTIDORES FOREX da NFAs onde for apropriado. As contas da OANDA (Canadá) Corporation ULC estão disponíveis para qualquer pessoa com uma conta bancária canadense. A OANDA (Canadá) Corporation ULC é regulamentada pela Organização de Regulamentação da Indústria de Investimentos do Canadá (OCRCM), que inclui a base de dados de verificações dos consultores on-line do OCRCM (Relatório do Conselheiro da OICVM) e as contas de clientes são protegidas pelo Fundo Canadense de Proteção aos Investidores dentro dos limites especificados. Uma brochura descrevendo a natureza e os limites da cobertura está disponível mediante solicitação ou no cipf. ca. OANDA Europe Limited é uma empresa registada na Inglaterra número 7110087, e tem a sua sede no Piso 9a, Torre 42, 25 Old Broad St, Londres EC2N 1HQ. É autorizado e regulamentado pela Autoridade de Conduta Financeira. No: 542574. A OANDA Asia Pacific Pte Ltd (Co. Reg. No 200704926K) detém uma Licença de Serviços de Mercados de Capitais emitida pela Autoridade Monetária de Singapura e também é licenciada pela International Enterprise Singapore. A OANDA Australia Pty Ltd 160 é regulada pela Comissão Australiana de Valores Mobiliários e Investimentos ASIC (ABN 26 152 088 349, AFSL N ° 412981) e é a emissora dos produtos e / ou serviços deste site. É importante para você considerar o Guia de Serviços Financeiros (FSG) atual. Declaração de Divulgação de Produto (PDS). Termos da Conta e quaisquer outros documentos relevantes da OANDA antes de tomar quaisquer decisões de investimento financeiro. Estes documentos podem ser encontrados aqui. OANDA Japan Co. Ltd. Primeiro Tipo I Instrumentos Financeiros Diretor de Negócios do Departamento Financeiro Local de Kanto No. 2137 Institutos Financeiros Futuros Assinatura número de assinante 1571. Trading FX e ou CFDs na margem é de alto risco e não é adequado para todos. As perdas podem exceder o investimento. Quais são as chances de marcar um comércio vencedor Quando muitos de nós pensam em probabilidades, a primeira coisa que vem à mente é um lance de moedas - tendo uma chance de estar em um certo lance. Pode ser algo tão simples quanto um lance de moeda ser efetivamente aplicado ao mercado. Ele pode, pelo menos, fornecer-nos algumas ferramentas para se aproximar dos mercados e pode ser aplicado de muitas outras maneiras do que se poderia esperar. As perspectivas atuais dos comerciantes de probabilidade poderiam ser completamente erradas, e eles poderiam muito bem ser porque eles não estão ganhando dinheiro nos mercados. Este artigo é uma introdução às probabilidades de negociação e a uma seção comumente ignorada, mas parte integrante do sistema financeiro - estatísticas. Não tenha medo das estatísticas da palavra, tudo será explicado em inglês simples e sem muitos números ou fórmulas. Entendendo o lance da moeda No curto prazo. Qualquer coisa pode acontecer, é por isso que o lance de moedas é uma analogia apropriada para o mercado de ações. Vamos assumir que, em um momento dado, o estoque poderia simplesmente se mover para cima, pois poderia avançar (mesmo em um intervalo, os estoques movem-se para cima e para baixo). Assim, nossa probabilidade de obter lucro (seja curto ou longo) em uma posição é de 50. Embora esperançosamente ninguém faria negócios de curto prazo completamente aleatórios, começaremos com esse cenário. Se nós tivermos uma probabilidade igual de obter um lucro rápido (como um lance de moeda), uma série de lucros ou perdas sinalizam quais resultados futuros serão Não Não em negociações aleatórias. Este é um equívoco comum. Cada evento ainda tem uma probabilidade de 50, não importa o que os resultados vieram antes. Corridas acontecem em 5050 eventos aleatórios. Uma corrida refere-se a um número de resultados idênticos que ocorrem em uma linha. Aqui está uma tabela que exibe as probabilidades de tal corrida em outras palavras, as chances de lançar um determinado número de cabeças ou caudas em uma linha. Aqui é onde nos deparamos com problemas. Digamos que acabamos de fazer cinco negociações lucrativas seguidas. De acordo com a nossa tabela, que está nos dando a probabilidade de estar correto (ou errado) cinco vezes seguidas com base em uma chance de 50, já superamos algumas probabilidades sérias. As chances de obter o sexto comércio lucrativo parece extremamente remoto, mas na verdade isso não é o caso. Nossas chances de sucesso ainda são 50 Pessoas perdem milhares de dólares nos mercados (e nos casinos) por não perceber isso. A razão é que as probabilidades da nossa tabela são baseadas em eventos futuros incertos e na probabilidade de ocorrerem. Depois de ter concluído uma série de cinco comércios bem sucedidos, esses negócios não são mais incertos. Nosso próximo comércio começa uma nova corrida de potencial, e depois que os resultados estão em cada troca, começamos de volta ao topo da tabela, sempre. Isso significa que cada comércio tem uma chance de 50 de trabalhar fora. A razão pela qual isso é tão importante é que muitas vezes, quando os comerciantes entram no mercado, eles confundem uma série de lucros ou perdas como habilidade ou falta de habilidade. Isso simplesmente não é verdade. Se um comerciante de curto prazo faz vários negócios ou um investidor faz apenas algumas negociações por ano, precisamos analisar os resultados de seus negócios de forma diferente para entender se eles são simplesmente afortunados ou a habilidade real está envolvida. As estatísticas aplicam-se a todas as linhas de tempo, e é isso que devemos lembrar. O exemplo acima deu um exemplo comercial de curto prazo com base em uma chance de 50 estar certo ou errado. Mas isso se aplica a longo prazo Muito mesmo. O motivo é que, embora um comerciante só possa assumir cargos de longo prazo, ele ou ela estará fazendo menos negócios. Assim, levará mais tempo para obter dados de trocas suficientes para ver se a sorte é envolvida ou se era habilidade. Um comerciante de curto prazo pode fazer 30 negócios por semana e mostrar um lucro todos os meses durante dois anos. Esse comerciante superou as probabilidades de habilidade real. Parece ser assim, já que as chances de ter uma duração de 24 meses rentáveis são extremamente raras, a menos que as chances mudem mais a seu favor de alguma forma. Agora, e quanto a um investidor de longo prazo que realizou três transações nos últimos dois anos, que foram rentáveis. Este comerciante exibe habilidades. Não necessariamente. Atualmente, este comerciante tem uma série de três, e isso não é difícil de conseguir, mesmo com resultados totalmente aleatórios. A lição aqui é que a habilidade não é apenas refletida no curto prazo (seja um dia ou um ano, diferirá pela estratégia de negociação) também será refletida no longo prazo. Precisamos de dados comerciais suficientes para determinar com precisão se uma estratégia é suficientemente significativa para superar probabilidades aleatórias. E mesmo com isso, enfrentamos outro desafio: enquanto cada comércio é um evento, assim é um mês e ano em que os comércios foram colocados. Um comerciante que colocou 30 transações por semana superou as chances diárias e as probabilidades mensais por um bom número de períodos. Idealmente, provar a estratégia ao longo de mais alguns anos apagaria toda dúvida de que a sorte estava envolvida devido a uma certa condição de mercado. Para o nosso comerciante de longo prazo fazer negócios que durarão mais de um ano, levará mais alguns anos para provar que sua estratégia é rentável durante este período mais longo e em todas as condições do mercado. Quando consideramos todos os cronogramas e todas as condições do mercado, nós realmente começamos a ver como ser rentável em todos os quadros de tempo e como mover as chances mais do nosso lado, alcançando maior chance aleatória de ter razão. Vale a pena notar que, se os lucros são maiores do que as perdas, um comerciante pode estar certo menos de 50 do tempo e ainda fazer um lucro. Como os comerciantes rentáveis ganham dinheiro Então, obviamente, as pessoas fazem dinheiro nos mercados, e não é só porque eles tiveram uma boa corrida. Como obtemos as vantagens em nosso favor Os resultados lucrativos provêm de dois conceitos. O primeiro é baseado no que foi discutido acima - ser rentável em todos os prazos ou, pelo menos, ganhar mais em determinados períodos do que é perdido em outros. O segundo conceito é o fato de que existem tendências nos mercados, e isso não faz com que os mercados sejam uma aposta de 5050, como no exemplo da moeda. Os preços das ações tendem a correr em uma determinada direção ao longo de períodos de tempo, e eles fizeram isso repetidamente sobre a história do mercado. Para aqueles que entendem as estatísticas, isso prova que as corridas (tendências) nos estoques ocorrem. Assim, acabamos com uma curva de probabilidade que não é normal (lembre-se de que a curva do sino em que seus professores sempre falaram), é distorcida e comumente referida como uma curva com uma cauda gorda (veja o gráfico abaixo). Isso significa que os comerciantes podem ser lucrativos de forma consistente se usarem tendências, mesmo que estejam em um período de tempo extremamente curto. Se as tendências existem e não podemos mais ter uma amostragem aleatória de dados (trades) porque um viés nesses negócios provavelmente refletirá uma tendência, por que o exemplo de 50 chances acima é útil. O motivo é que as lições ainda são válidas. Um comerciante não deve aumentar o tamanho da sua posição ou assumir mais riscos (em relação ao tamanho da posição) simplesmente por causa de uma série de vitórias, o que não deve ser assumido como resultado da habilidade. Isso também significa que um comerciante não deve diminuir o tamanho da posição depois de ter uma corrida longa e rentável. Esta informação deve ser uma boa notícia. Novos comerciantes podem ter consolo no fato de que seu sistema de comércio pesquisado pode não ser defeituoso, mas sim está experimentando uma corrida aleatória de resultados ruins (ou ainda pode precisar de refinar). Também deve exercer pressão sobre aqueles que foram lucrativos para monitorar continuamente suas estratégias para que continuem lucrativos. Esta informação também pode auxiliar os investidores quando estão analisando fundos mútuos ou hedge funds. Os resultados de negociação são muitas vezes publicados mostrando retornos espetaculares sabendo um pouco mais sobre as estatísticas podem nos ajudar a avaliar se esses retornos provavelmente continuarão ou se os retornos acabassem por ser um evento aleatório.
No comments:
Post a Comment